Beleggen in garantieproducten

Leestijd ± 2 minuten
Laatste update: 10 jan 2020
Beleggen in garantieproducten

Garantieproducten zijn gestructureerde producten waarbij je als belegger op de einddatum bent verzekerd van terugbetaling van (een deel van) je inlegbedrag. Vanwege deze garantie is het risico relatief laag. Daar staat tegenover dat je niet altijd volledig meeprofiteert van de koersstijging van de onderliggende waarde.

Hoe werkt beleggen in garantieproducten?

Om dit te begrijpen, leggen we hieronder een aantal basisbegrippen uit.

Opbouw

Een garantieproduct is opgebouwd uit een obligatie met één of meerdere opties. De samenstelling hangt af van het doel van het product. Het kan als doel hebben om groei te behalen of om inkomsten te verkrijgen. Aan de hand van de doelstelling wordt de structuur vastgelegd.

Hoofdsomgarantie 

Het niveau van de garantie op het inlegbedrag wordt vooraf afgesproken tussen de belegger en de uitgevende instelling. Zo kun je kiezen voor een hoofdsomgarantie van 100%. Dit houdt in dat het volledige inlegbedrag terugbetaald wordt op de einddatum, maar dat je weinig tot geen winstuitkering krijgt bij een koersstijging. De inleggarantie wordt dus bepaald door jouw voorkeur voor rendement tegenover risico.

Looptijd

Naast het garantieniveau wordt ook een vaste looptijd afgesproken. Deze kan variëren van een paar maanden tot en aantal jaren en verschilt per product. Pas als de einddatum van de looptijd is bereikt, wordt het gegarandeerde bedrag uitbetaald. 

Wanneer je toch tussentijds wilt verkopen, ben je niet verzekerd van je hoofdsom en is er dus kans op een negatief rendement. 

Participatie

De participatie is het percentage dat de hoogte van het rendement bepaalt bij eventuele koersstijgingen. Bij een hoge participatie profiteer je als belegger meer van de koersstijgingen dan bij een lage participatie. 

De participatie bepaalt ook of je aan het einde van de looptijd een extra bedrag bovenop de gegarandeerde waarde ontvangt. Wanneer de koers van de onderliggende waarde van het garantieproduct is gestegen ten opzichte van de koerswaarde op het instapmoment, ontvang je een uitkering bovenop de garantiewaarde. De hoogte van de uitkering wordt bepaald door de participatie.

Risico en nadelen

Hoe veilig beleggen in garantieproducten ook klinkt, er zitten ook risico’s aan verbonden. Als de uitgevende instelling failliet gaat, wordt de garantiewaarde niet terugbetaald. Het is daarom belangrijk dat je goed weet bij wie je belegt. Staat de uitgevende instelling er goed voor? Hoe heeft de instelling de afgelopen jaren gepresteerd? Zo kun je jouw risico beperken.

Daarnaast kan de vaste looptijd een nadeel zijn. Je moet van te voren goed bedenken voor hoe lang je je vermogen kunt missen. Zoals altijd luidt het advies: niet beleggen met geld dat je binnenkort denkt nodig te hebben.

Waarom beleggen in garantieproducten?

Beleggen in garantieproducten is aantrekkelijk om verschillende redenen. De belangrijkste is natuurlijk het lage risico. Doordat je bent verzekerd van je hoofdsom speel je in ieder geval quitte.

Verder riskeer je geen negatief rendement door een dalende koerswaarde; deze neemt de uitgever van het product voor zijn rekening. Wanneer er een stijging in de koerswaarde is, profiteer je hier wel gedeeltelijk van. Het is dus een uitkomst wanneer je op zoek bent naar een belegging met weinig risico, waar u nauwelijks naar om hoeft te kijken.

Tot slot zijn garantieproducten een goede aanvulling op een risicovolle beleggingsportefeuille. Op deze manier ben je altijd zeker van een geldbedrag, ook als de overige producten een negatief rendement opleveren.


Deel via social media:

E-book

E-book 'Sparen of beleggen'

  • Hoe werkt beleggen nu precies?
  • Hoe lang blijft de spaarrente nog laag?
  • 5 voorwaarden om te starten met beleggen
  • Moet ik nu instappen?
  • Handige keuze-checklist: Sparen of Beleggen?

Alles op uw gemak nog eens rustig nalezen?

  • Informatieboekje
  • Axento voorbeeldportefeuilles
  • 10 beleggingstips
  • Openingsformulieren

Axento informatiebrochure

Door uw gegevens in te vullen, kan Axento u benaderen voor marketingdoeleinden. Afmelden kan eenvoudig via info@axento.nl

Axento gebruikt cookies en vergelijkbare technieken om het bezoek aan deze website makkelijker en persoonlijker te maken. Lees voor meer informatie ons cookiebeleid.